Tata Capital streeft naar beursgang van 15.000 crore INR in India
Mumbai (zaterdag, 5 april ‘25)
Tata Capital heeft documenten ingediend voor een beursgang van 15.000 crore INR, met Tata Sons en IFC die aandelen verkopen. Dit ondersteunt Tata Capital’s groeistrategie.
Strategische Timing en Omvang
Deze historische beursgang komt op een cruciaal moment voor Tata Capital. Het bedrijf heeft op 25 februari 2025 goedkeuring ontvangen van haar bestuur voor een IPO die zal bestaan uit een nieuwe uitgifte van 230 miljoen aandelen, samen met een aandelenverkoop door bestaande aandeelhouders [1]. Met een beheerd vermogen van ₹158.479 crore per 31 maart 2024, wat een aanzienlijke groei vertegenwoordigt ten opzichte van de ₹119.950 crore in maart 2023 [2], demonstreert Tata Capital een sterke financiële basis voor deze stap.
Huidige Eigendomsstructuur en Veranderingen
Per maart 2024 heeft Tata Sons een direct belang van 92,83% in Tata Capital Limited, terwijl de resterende aandelen in handen zijn van andere Tata Group-entiteiten en de International Finance Corporation (IFC) [2]. De beursgang wordt uitgevoerd via de vertrouwelijke pre-filing route, waarbij tien investeringsbanken zijn aangesteld om het proces te begeleiden [1]. Deze stap past binnen de richtlijnen van de Reserve Bank of India, die voorschrijft dat ‘top-tier’ NBFCs (Non-Banking Financial Companies) voor september 2025 beursgenoteerd moeten zijn [2].
Fusie en Toekomstplannen
Een belangrijke voorwaarde voor de beursgang is de lopende fusie met Tata Motors Finance, waarvoor goedkeuring van de National Company Law Tribunal (NCLT) wordt verwacht tegen het einde van het fiscale jaar 2025 [1]. Deze fusie, die in juni 2024 werd goedgekeurd door de raden van bestuur van beide bedrijven, zal resulteren in een 4,7% belang voor Tata Motors Limited in de gecombineerde entiteit [2]. De significante investering van Tata Sons, die in de afgelopen vijf fiscale jaren ₹6.097 crore in Tata Capital heeft geïnvesteerd [2], onderstreept het langetermijnvertrouwen in de groeistrategie van het bedrijf.